Propuesta de reforma a ISR e IVA 2027: qué te conviene y qué te podría afectar

El Paquete Económico 2027 presentado por la Secretaría de Hacienda ante el Congreso propone varios cambios en materia de ISR e IVA que afectarían de forma distinta a cada tipo de contribuyente. Es importante subrayar que, por ahora, se trata de una iniciativa sujeta a discusión y aprobación por parte del Congreso de la Unión, por lo que las reglas podrían modificarse antes de su eventual entrada en vigor en 2027. Para que sea más fácil dimensionar su impacto potencial, en Cadena & Asociados preparamos ejemplos simples de las principales ventajas y desventajas que traería la propuesta tal como está planteada hoy.

El diagnóstico detrás de la propuesta

El diagnóstico que Hacienda expone como punto de partida es contundente: en 2025, el 60.7% de las empresas que declararon ingresos positivos no pagó ISR en el ejercicio, y el 70.3% de ese grupo no pagó porque presentó deducciones iguales o mayores a sus ingresos. Hoy, solo una de cada diez empresas del régimen general paga un impuesto equivalente al que paga una persona física en RESICO. Ese diagnóstico es la base de las medidas que siguen.

Desventaja: menos deducciones para quien hoy deduce casi todo

Hoy, muchas empresas del régimen general logran deducir un porcentaje muy alto de sus ingresos, al grado de pagar poco o nada de ISR. La reforma pone un límite a esto: si tus deducciones son casi iguales a tus ingresos, ya no podrás deducir el 100%, sino un máximo de 96.67% o 99% de tus ingresos acumulables, según el caso.

Ejemplo sencillo: una empresa que factura $1,000,000 al año y presenta gastos deducibles por $980,000 (98% de sus ingresos) hoy paga un ISR de apenas $6,000. Con el tope propuesto, sus deducciones se limitan a $966,700, su utilidad fiscal sube a $33,300 y su ISR aumenta a casi $10,000, un 67% más, sin haber cambiado en nada su operación. Esta medida afecta sobre todo a empresas con márgenes muy ajustados o con estrategias de planeación fiscal agresiva; si tus deducciones normalmente están por debajo del 90-92% de tus ingresos, el efecto para ti será mínimo.

Ventaja: más tiempo para usar tus pérdidas fiscales

Como contrapeso a la medida anterior, se ampliaría de 10 a 20 años el plazo para aplicar pérdidas fiscales de ejercicios pasados, aunque cada año solo podría usarse contra el 50% de la utilidad fiscal generada.

Ejemplo sencillo: si en 2024 tu empresa tuvo una pérdida fiscal de $500,000, hoy tendrías hasta 2034 para usarla contra utilidades futuras. Con la reforma, tendrías hasta 2044. Es una ventaja real para negocios con ciclos largos de maduración (construcción, manufactura, proyectos de inversión), siempre dentro del límite del 50% de la utilidad fiscal de cada año.

Desventaja: menor deducción de intereses para empresas con deuda

El límite para deducir intereses netos bajaría del 30% al 20% de la utilidad fiscal ajustada, lo que encarece el financiamiento vía deuda para empresas ya apalancadas.

Ejemplo sencillo: con una utilidad fiscal ajustada de $2,000,000 y $500,000 de intereses pagados por un crédito, hoy se deducen los $500,000 en su totalidad (dentro del límite del 30%, que sería $600,000). Con la nueva regla, el límite baja a $400,000 (20%), así que $100,000 de intereses no serían deducibles este año, aunque podrían deducirse en ejercicios futuros.

Ventaja: RESICO se vuelve más accesible y más simple

Para negocios pequeños y medianos hay una buena noticia: se ampliarían los umbrales de RESICO, de 3.5 a 5 millones de pesos para personas físicas y de 35 a 50 millones de pesos para personas morales.

Ejemplo sencillo: una empresa que factura $42 millones de pesos, que hoy no puede estar en RESICO y está sujeta al nuevo tope de deducciones del régimen general, podría optar por RESICO, donde ese tope no aplicaría. En negocios con deducciones altas, esto puede representar pagar menos ISR que en el régimen general. Además, dentro de RESICO se propone la opción de pagar el IVA con una tasa fija del 7% sobre lo efectivamente cobrado, en vez del 16% con acreditamiento, lo que simplifica mucho la contabilidad mensual.

Desventaja: el IVA al 7% tiene un costo oculto

Elegir el 7% de IVA suena atractivo, pero implica renunciar a acreditar el IVA que te cobran tus proveedores, sin acreditar el IVA pagado a ellos. Ese costo puede ser mayor a lo que parece.

Ejemplo sencillo: un negocio que compra insumos por $200,000 al mes paga $32,000 de IVA a sus proveedores (16%). Si opta por el esquema del 7%, deja de recuperar esos $32,000 mensuales como IVA acreditable; ese dinero se convierte en un costo definitivo, aunque parte se compensa deduciéndolo para ISR —el ahorro real en ISR es de solo 30% de ese monto, unos $9,600—. En este ejemplo, el negocio pierde cerca de $22,400 al mes frente al esquema tradicional de IVA. La opción del 7% suele convenir más a negocios con poca compra gravada a IVA, como servicios profesionales o de mano de obra.

En resumen

El impacto real de cada medida depende de tu nivel de ingresos, tu porcentaje de deducciones, tu grado de endeudamiento y el tipo de compras que realizas. Mientras el paquete avanza en su discusión en el Congreso, en Cadena & Asociados podemos revisar contigo tus cifras concretas para que llegues preparado a la versión final que se apruebe.